COMUNICADOS

Fusão do fundo IMGA Iberia Fixed Income ESG no fundo “IMGA Rendimento Mais

16 outubro 2024

A IM Gestão de Ativos (IMGA) informa que no dia 22 de novembro de 2024 irá proceder à fusão por incorporação do fundo “IMGA Iberia Fixed Income ESG– Fundo de Investimento Mobiliário Aberto” (fundo incorporado) no fundo “IMGA Rendimento Mais – Fundo de Investimento Mobiliário Aberto” (fundo incorporante).

Fundamentação da fusão

Com a fusão pretende-se racionalizar a oferta de fundos da IMGA, capturando sinergias ao nível da gestão eliminando soluções de investimento que, face à dimensão do Fundo, deixaram de fazer sentido, reforçando ao mesmo tempo soluções que possam representar um incremento na proposta de valor para os participantes, quer ao nível do retorno potencial, quer ao nível da diversificação. Adicionalmente, permite ainda a obtenção de sinergias a nível operacional, dada a redução do número de Fundos, traduzindo-se em ganhos de eficiência que poderão ser aplicados na gestão do fundo incorporante, e conseguindo uma estrutura de custos mais eficiente, quer para o participante, pela redução proporcional dos custos fixos a cargo do fundo, como para a sociedade gestora. No ponto abaixo referente à Composição dos Custos, é possível verificar que, apesar da maior comissão de gestão do fundo incorporante, a estimativa dos custos recorrentes com comissões de gestão e outros custos administrativos ou operacionais para este é inferior aos custos suportados pela mesma categoria do fundo incorporado.

Repercussões da fusão

Na data da fusão os ativos e passivos do fundo incorporado serão transferidos para o fundo incorporante, não havendo repercussões significativas na carteira deste último, nem necessidade de proceder a uma reafectação da mesma antes ou após a fusão produzir efeitos, uma vez que a dimensão reduzida do fundo incorporado e os ativos que o integram são semelhantes aos detidos pelo fundo incorporante, enquadrando-se assim na política e objetivos deste, ou são extremamente líquidos, como é o caso dos títulos de divida pública.

Após a fusão, o fundo IMGA Rendimento Mais passará a emitir três categorias distintas de unidades de participação, Categoria A, R e I sendo que os atuais participantes do fundo IMGA Rendimento Mais passarão a ser detentores da Categoria A de unidades de participação do fundo.

No âmbito do processo de fusão, os participantes do fundo incorporado que atualmente possuam Categoria A, R ou I das unidades de participação, passarão a ser detentores, respetivamente, da Categoria A, R ou I de unidades de participação do fundo IMGA Rendimento Mais, assumindo a sua política de investimento e as condições inerentes a esse fundo e categoria.

As principais diferenças entre os dois fundos são as seguintes:

Fonte: Direção Comercial & Marketing